CEMAC : les particuliers empruntent à 15,48 % contre 10,36 % pour les grandes entreprises

Alors que le coût du crédit a reculé dans la sous-région au deuxième trimestre 2026, les écarts restent marqués selon les catégories d’emprunteurs. Les particuliers demeurent les plus pénalisés, notamment en raison du poids des frais et commissions dans le coût global de leurs prêts, selon la BEAC. Les particuliers restent la catégorie d’emprunteurs qui supporte les conditions de crédit les plus coûteuses dans la Communauté économique et monétaire de l’Afrique centrale (CEMAC). Au deuxième trimestre 2026, le taux effectif global (TEG) moyen des prêts qui leur ont été accordés a atteint 15,48 %, soit 5,12 points de pourcentage de plus que celui appliqué aux grandes entreprises (10,36 %).

Les chiffres, publiés dans le rapport de politique monétaire de septembre 2026 de la BEAC, montrent que le TEG moyen des crédits aux particuliers est près de 50 % supérieur à celui des grandes entreprises. Pour rappel, le taux effectif global (TEG) mesure le coût réel d’un emprunt en tenant compte non seulement du taux d’intérêt, mais aussi des frais et commissions liés au prêt.

Cet écart persiste malgré une baisse générale du coût du crédit dans la sous-région. Entre le premier et le deuxième trimestre 2026, le TEG moyen des particuliers est passé de 17,19 % à 15,48 %. Celui des grandes entreprises a également reculé, de 11,82 % à 10,36 %.

Les petites et moyennes entreprises (PME) ont, pour leur part, enregistré un TEG moyen de 10,97 %, presque stable par rapport aux 10,91 % du trimestre précédent. Les administrations publiques ont bénéficié d’un taux de 10,22 %, tandis que la catégorie des autres personnes morales a affiché 14,84 %, contre 11,70 % trois mois auparavant.

Dans l’ensemble de la CEMAC, le TEG moyen des crédits bancaires a diminué, passant de 12,36 % à 10,94 % entre les deux trimestres. Le taux nominal moyen, qui ne tient pas compte de l’ensemble des frais associés aux emprunts, a également reculé, de 7,39 % à 7,23 %.

Des frais qui ne pèsent pas de la même manière selon les emprunteurs

L’analyse de la BEAC met également en évidence des différences dans la composition des taux effectifs. Au deuxième trimestre, les frais et commissions liés à l’octroi des prêts représentaient 31,18 % du TEG moyen des particuliers, contre 42,40 % pour les grandes entreprises.

Cette proportion était nettement plus faible pour les PME (18,17 %) et les administrations publiques (16,88 %), mais atteignait 50,68 % pour les autres personnes morales.

Ces données montrent que la part des frais annexes dans le taux effectif ne varie pas nécessairement dans le même sens que le coût global du crédit. Les grandes entreprises présentent ainsi une proportion de frais plus importante, tout en bénéficiant d’un TEG moyen inférieur à celui des particuliers.

Les moyennes publiées ne permettent toutefois pas de déterminer dans quelle mesure les différences de montants empruntés, de durées, de garanties ou de profils de risque expliquent ces écarts. Elles mettent néanmoins en évidence des conditions de financement très contrastées selon les catégories de clientèle bancaire. Agence Ecofin) –